Очередное повышение ключевой ставки ЦБ — на 0,5 процентного пункта до 5,5% годовых с предупреждением о дальнейшем повышении — заставит банки изменить тарифную политику. Кредиты станут дороже, вклады — более выгодными, а рубль укрепится, считают опрошенные VTimes аналитики и банкиры.
Что заявил ЦБ
- Повышенное инфляционное давление в условиях завершающегося восстановления экономики может привести к более значительному и продолжительному отклонению инфляции вверх от цели. Это формирует необходимость дальнейшего повышения ключевой ставки на ближайших заседаниях.
- Решения о повышении ключевой ставки и произошедшее с начала текущего года увеличение доходностей ОФЗ обусловят дальнейший рост кредитно-депозитных ставок. Это позволит повысить привлекательность банковских депозитов для населения, защитить покупательную способность сбережений и обеспечит сбалансированный рост кредитования.
- Рассматривалось повышение ставки на 100 базисных пунктов, сообщила председатель ЦБ Эльвира Набиуллина на пресс-конференции.
Что говорят банкиры
Максим Степочкин, начальник управления «Сбережения» ВТБ:
В среднем рынок отреагирует на сегодняшнее решение соразмерным изменением ставок по вкладам. При этом часть банков заранее заложила в свои предложения по депозитам повышение ключевой ставки. Например, ВТБ в июне повысил ставку по депозиту на срок 1,5 года и установил дополнительную надбавку по вкладу на полгода.
Дмитрий Тарасов, руководитель Центра макроэкономического и регионального анализа и прогнозирования Россельхозбанка:
С сегодняшним решением ужесточение ДКП становится устойчивым трендом как минимум на полгода-год. В связи с этим ставки по кредитам и депозитам на рынке будут реагировать на последнее решение более активно. В течение месяца-двух мы будем наблюдать инициативы по коррекции ставок, в первую очередь по кредитам. Движение ставок по депозитам может оказаться более сдержанным, из-за потенциального снижения спроса на кредиты.
Михаил Васильев, главный аналитик Совкомбанка:
ЦБ дал сигнал о готовности продолжить повышение ставки. Мы полагаем, что на следующем заседании в июле ЦБ может повысить ключевую ставку до 6%, на конец года прогнозируем 6–6,5%. Вслед за ключевой ставкой будут расти и другие ставки в экономике, в том числе ставки по депозитам, а также по потребительским и ипотечным кредитам. Поэтому мы считаем, что сейчас благоприятное время для заемщиков для того, чтобы привлечь новый долг или рефинансировать старый под все еще исторически низкие ставки.
Кирилл Матвеев, руководитель управления клиентского счастья Райффайзенбанка:
Повышение ключевой ставки ЦБ на 50 б. п. ускорит рост ставок по кредитам и депозитам, но вряд ли повлияет на выбранную каждым банком стратегию в конкретном продукте.
Денис Сорокин, директор продуктовой фабрики розничного бизнеса «РГС банка»:
Решение ЦБ зеркально отразится на ставках по депозитам и кредитам банков. Рынок реагирует на изменения в среднем за 2-4 недели. Однако кредиты могут подорожать быстрее. Мы в ближайшее время примем решение о ставках по продуктовой линейке. Тренд в динамике ставок продлится как минимум до конца года.
Что думают аналитики
Александр Проклов, старший управляющий директор рейтингового агентства НКР:
Решение ЦБ и его заявление о необходимости дальнейшего повышения ключевой ставки обусловит продолжение роста и ставок по депозитам и кредитам. Значительная часть участников рынка ожидала такого решения, и действия банков последуют в ближайшие недели. В целом тренд по повышению ставки, скорее всего, продлится до конца года.
Вячеслав Путиловский, младший директор по банковским рейтингам «Эксперт РА»:
Рост ключевой ставки, очевидно, отразится на ставках по кредитам и депозитам. В то же время реакция рынка, скорее всего, будет максимально замедленной, так как рост ставок по кредитам — непопулярная мера для заемщиков, а рост ставок по депозитам — для банков. При этом ставки по кредитам уже растут, и этот тренд сохранится минимум в течение шести месяцев.
Игорь Рапохин, старший стратег по долговому рынку SberCIB Investment Research:
Исходя из текущих темпов инфляции и жесткой риторики ЦБ, мы ожидаем еще одного повышения ключевой ставки на 0,5 п. п. в июле. Ужесточение денежно-кредитной политики, восстановление мировых цепочек поставок и хороший урожай, который приведет к снижению цен на продовольствие, должны замедлить инфляцию к концу года. Решительные действия ЦБ и его жесткая риторика благоприятны для рубля. Они увеличивают его привлекательность для операций carry-trade. Этот эффект можно будет ощутить в ближайшие недели.
Александр Кудрин, главный стратег «Атона»:
Заявления Центробанка могут изменить прогнозы участников рынка по процентной ставке. Это также может оказать дополнительное давление на кривую ОФЗ. В целом инфляционные риски остаются повышенными, и именно они останутся в фокусе внимания регулятора в ближайшее время.
Некоторые банки уже готовы действовать
«Ренессанс кредит» уже с субботы поднимает ставки по вкладам «Ренессанс Доходный» и «Ренессанс Доходный онлайн» в рублях сроком 400 и 550 дней. Максимальная ставка достигнет 6,25% при открытии в отделениях и 6,5% при открытии через интернет или мобильный банк (при сроке 550 дней). Кроме того, банк возвращает в линейку вкладов депозит «Проценты сразу» со ставками до 6% в отделениях и 6,25% онлайн при сроке 365 дней. Об этом нам рассказала вице-президент, начальник управления по развитию депозитных и комиссионных продуктов банка Яна Безруких.
Банк «Зенит» в ближайшее время увеличит ставки по сезонным вкладам, обещает его пресс-служба.
«ОТП банк» будет действовать симметрично ставке в плане депозитов, решение будет принято сегодня. По кредитам банк пока не планирует повышения ставок, сообщила пресс-служба банка.
По словам представителя Почта банка, вопрос коррекции ставок в связи с ростом ключевой ставки ЦБ сейчас рассматривается.
